Очікування в страхуванні

- У всьому світі є поліси, які продаються, і є поліси, які купуються. Поліси, які продаються, - це страхування життя. Це потрібно продати. Потрібно пояснити переваги, ризики і т. Д. В основному страхування життя в усьому світі продається, а авто - купується. Ось я два роки тому придбав хороший об'єкт нерухомості в Майамі, у Флориді. Якби я його не застрахував, у мене були б великі втрати через нещодавній ураган. Я, природно, його застрахував. Але в Росії ж те ж саме. У вас середня зарплата, ви взяли іпотеку і побудували собі квартиру. І раптом у вас залило цю квартиру або, не дай бог, згорів будинок, ви банкрут, якщо не маєте страхового поліса. Ви втратили весь свій капітал. Або якщо ви купили новий автомобіль, каско купите? Купіть. Я практично нікого не знаю, хто не купує каско. Ці поліси купуються.

- ОСАГО працює, проблема з ним інша.

- Моя думка, що давно потрібно було об'єднати ОСАГО і каско і зробити один поліс.

- Так, ДАГО. Потрібно було просто об'єднати, зробити це ринковим продуктом. Але лібералізація тарифів по ОСАГО, яка зараз активно обговорюється, дозволить збалансувати тариф і вирішити проблеми з доступністю ОСАГО.

- Ці хвости пройшли. Чому потім створили «єдиного агента»? Ми і деякі інші страховики пішли з проблемних регіонів, і поліси нікому стало продавати. Але, швидше за все, «єдиний агент» буде скасований в 2018 р завдяки введенню нової системи «е-Гарант». В цілому ми бачимо, що ситуація вирівнюється, починається рух в правильному напрямку.

- Минуло мало часу, і поки незрозуміло. Немає статистики по судах і за вартістю ремонту. У нас з травня було подано лише вісім судових позовів. Неможливо розглядати це як статистику. Я думаю, тому ЦБ чекає.

- Десь рік повинен пройти. У травні, після президентських виборів, ЦБ буде змушений вирішити цю проблему.

- Як тільки ми увійшли в систему «єдиний агент», у нас сильно стрибнула збитковість по ОСАГО. За півроку коефіцієнт виріс з 89 до 95,5%.

- Я вважаю, що буде об'єднання компаній. У Росії відбудеться те ж, що на Заході: банки змусять продати страхові компанії. Раніше всі великі американські і європейські банки мали свої страхові компанії. Зараз ні в одного банку більше немає страхової компанії. Продали все. В основному через те, що їм було невигідно тримати страховиків на балансі, тому що прибутковість по капіталу у банків падала. Через нові вимоги до капіталу за умовами «Базеля III» банки були змушені продати своїх страховиків.

- Я вважаю, що ІСЖ в тому вигляді, в якому він сьогодні представлений, не існуватиме в довгостроковій перспективі. Нинішній ІСЖ занадто короткий продукт для страхування життя, він в основному трирічний. І по ньому є питання по прибутковості для клієнта. ІСЖ в форматі від п'яти до семи років буде підтримуватися реальними ринковими активами. Такий продукт має велику перспективу на російському ринку.

- Ми усвідомлюємо недоліки ІСЖ, тому сьогодні сконцентрувалися на накопичувальному страхуванні життя (НЖУ), яке для клієнта більш правильний продукт. НЖУ - це довгостроковий 10-15-річний продукт, який має істотно вище прибутковість для клієнта, ніж ІСЖ.

- Ваше покоління починає думати про дітей, сім'ї та купує НЖУ - це довгострокове, 10-15-річне страхування. У мене таке страхування є в США. У мене п'ять дітей, і я турбуюся про їхнє майбутнє. У мене є такий поліс, не дай бог, зі мною щось станеться. Плюс він накопичувальний. Це спосіб економити гроші більш консервативний, ніж вихід на фондовий ринок. Розумієте? І він цікавий з точки зору податків. Після президентських виборів в Росії, я впевнений, податки піднімуть, бо в жодній країні світу немає такого низького прибуткового податку. А страхування життя дає податкові пільги. Чому в США ці поліси купують? Тому що держава так допомагає населенню зберігати, дає податкові пільги - Не платите податки на ті гроші, які відкладаєте на довгострокове страхування. Таким чином, регулятор створює ринок довгих грошей і до того ж дає податкову пільгу населенню.

В России Вже помітно рух в Цю сторону, є податкові пільги, І, як только піднімуть Податкова ставку, цею ринок буде активно розвіватіся. Ми Вважаємо, что у Довгого страхування життя дуже Великі перспективи. І у нас весь фокус на цьом, а Ранее ми продавали в основному короткострокові продукти. Ми перші запустили кредитний продукт - страхування життя разом з кредитом.

- Так.

- Якщо подивитися на світові ринки страхування життя, все так і розвивалися. Усе. Починають з самого короткого продукту через банки, потім переходять на трирічний інвестиційний продукт. Потім вже, як тільки люди починають розуміти суть цього страхування, переходять на довгостроковий продукт, який у всьому світі більшість купує, т. Е. На 10-15-річний поліс. Російський ринок як раз переходить в цю частину. У наступному році, я думаю, буде сильне падіння по ІСЖ. ЦБ сам не тільки схвалює НСЖ, але і розвиває. Це правильний продукт, який у всьому світі продається успішно.

- У страхуванні, я думаю, чистка на 90% закінчена. 85% премій по ОСАГО припадає на топ-10 страхових компаній. А всі компанії з топ-10 входять в список системоутворюючих підприємств, і ЦБ веде інтенсивний нагляд над активами. Ми кожен день здаємо всі дані про активи в ЦБ. У банківському секторі ця чистка тільки зараз відбувається і буде якийсь час ще йти, в страховому секторі її провели досить швидко і закрили більшість проблемних компаній.

- Зараз, я б сказав, 50 на 50. До 2014 року ми були в основному в Росії.

- Були серйозні потрясіння в 2014 р .: рублева девальвація і політичні ризики. Ми вирішили, що потрібно диверсифікувати інвестиції.

Чи добре працює ЦБ

- Ми дивимося на те, що відбувається з процентними ставками, з інфляцією, бачимо міжнародні портфельні інвестиції, емісії євробондів, навіть акцій в різних індустріях на російському ринку. У цьому році відбулося більше угод з міжнародним капіталом, ніж за останні п'ять років.

- А я і говорив, що ситуація поліпшується, це факт. Я думаю, в основному через це. Ми бачимо стабільний рубль; $ 55-60 - це хороший рівень для рубля. Ми не бачимо ніяких різких потрясінь, тисків на валюту або на ринок цінних паперів. А бачимо поліпшення ліквідності на ринку капіталу, акції були переоцінені вгору, компанії знову торгуються на відмітках, що дозволяють конкурувати з західними компаніями. І якби не було політичної напруги, в Росії б зараз почався бум.

Якщо поговорити з економістами, то більшість з них скажуть, що з точки зору макроекономічної ситуації ЦБ спрацював на п'ять з плюсом. Крім того, Fitch розглядає підвищення кредитного рейтингу Росії, ми думаємо, що за ними підуть Moody's і S & P. Я думаю, рейтинг Росії поліпшать. І на мою думку, санкції в деякому сенсі допомогли Росії: змусили російську економіку концентруватися не тільки на нафті і газі. Почали зростати споживчі товари, агропромисловість та багато інших секторів. Реструктуруються фінансовий сектор, страхування, банки, НПФ.

- А я б і не поспішав їх скасовувати. Я думаю, що агросектор в Росії буде конкурентним, але залишаються болючі місця. По-перше, рубль. При інфляції в 4% рубль міг би торгуватися істотно сильніше, ніж він торгується зараз. Але ми, як російський бізнес, не хочемо бачити його зміцнення. Це призведе до проблем з конкурентоспроможністю, знову почнуть закуповувати продукти за кордоном і т. Д. Потрібно вміти працювати з валютою, і я вважаю, що ЦБ розбирається в цій проблемі досить добре і нижче $ 50 рубль не опуститься.

По-друге, процентні ставки повинні знизити на рівень 5-6%. Немає капіталу на російському ринку. Це головна проблема. Банків і страхових компаній стає менше, гроші не доходять до малого бізнесу. Чому в Америці сильно розвиваються регіональні банки? Тому що регіональні допомагають всьому малому бізнесу. Великі банки не будуть давати кредит малому бізнесу.

- Нам потрібні банки наступного рівня. Наприклад, зробити такими «Відкриття» або Бінбанк . Зараз малому підприємцю, і в тому числі середнього, важко отримати нормальні гроші. Коли тобі пропонують кредити по 14-15%, а інфляція 4%, ти не зможеш існувати.

Це найголовніше питання до ЦБ - їм потрібно різко знизити ставки, щоб дати стимул для розвитку ринку. Чому у нас угода проходила так довго? За 26 років я робив в Росії угоди на мільярди доларів. Я їх робив від двох місяців максимум до три чверті року. А тут ми два роки працювали над угодою, яка істотно менше всіх тих угод. Тому що немає ринку капіталу. Якщо банки візьмуть під 4-5% і дадуть під 8% - для банків це нормальна маржа, і бізнес може брати такі кредити. У США ми беремо кредити для бізнесу, що починає під 6-8%.

- Для стартапу. Великий бере під 3-3,5%. А найбільший бере під 2,5%.

- Я контролюю групу «Супутник».

- Мої партнери по групі «Супутник»: Сергій Рябцов, Дмитро Бакатін і Мері Луїз Феррьер.

Американські інвестиції - сам собі партнер

- Так, але ми недавно продали наш бізнес в Англії.

ТОВ «Група« Ренесанс страхування »

страховик
Власник: інвестиційна група «Супутник» Бориса Йордана і партнерів.
Фінансові показники (МСФО, 2016 г.):
премії - 21,9 млрд руб.,
виплати - 10,98 млрд руб.,
чистий прибуток - 548,1 млн руб.
Створена в 1997 р У 2004 р в групу увійшла спеціалізована компанія зі страхування життя «Ренесанс життя».

- Це був дуже маленький бізнес, на $ 10 млн, навіть нецікаво про нього писати.

- Більшість бізнесменів, особливо в США, не вірять в політичну істерію щодо Росії, створену політичним конфліктом між республіканцями і демократами. Я вважаю, що ця історія - внутрішні американські розбірки. Вони просто вибрали Росію як зручний об'єкт, навколо якого можна битися. І люди, звичайно, бояться. Однак бізнес, особливо той, у якого є компанії в Росії, так на це не дивиться, нормально працює і розвивається. Але схвалити в раді директорів будь-якої американської компанії інвестиції в Росії сьогодні дуже важко.

- У США головний партнер - я сам.

- В Америці у нас два бізнесу. Перший - це компанія PalliaTech, найбільший гравець на швидко зростаючому ринку медичної марихуани. Я володію контролює часткою цієї компанії в 13 штатах, а інші локальні акціонери стали моїми партнерами. Другий бізнес - це новий холдинг Measure Eight.

- Це фонд прямих інвестицій, який вкладається в американські венчурні інвестиції.

- Таргет до кінця 2018 року - $ 200 млн.

- Так, і мої.

- Ми ніколи не говоримо, скільки ми вкладаємо, але PalliaTech - швидко розвиваюча компанія. Її капіталізація - сотні мільйонів доларів. До початку наступного року ми очікуємо, що вона буде перевищувати мільярд доларів.

- Ми її не вивели на біржу. Вона, як приватна компанія, фінансується мною в основному. Будемо робити перше зовнішнє розміщення десь на початку наступного року, а в кінці 2018 - початку 2019 р хочемо вивести її на найбільш підходящу для цієї емісії біржу. Канада зараз самий відповідний ринок для розміщення акцій компанії, що займається медичною марихуаною.

- Сьогодні, я думаю, в Росії немає чіткого розуміння, що таке легальний ринок медичної марихуани. Насправді загальновизнаний факт, що медична марихуана має дуже сильний лікувальний ефект. Це професійний фармацевтичний бізнес, побудований на єдиному продукті - квітці марихуани, з якого виділяються всілякі компоненти для різних ліків і станів хвороби.

Сьогодні PalliaTech - світовий лідер у виробництві медичної марихуани. Бізнес компанії розділений на кілька напрямків. Перше - це вирощування медичної марихуани. Держава жорстко контролює всіх виробників, які отримали ліцензію на виробництво марихуани. Ми побудували медичні лабораторії по всьому 13 штатам. У нас працюють вчені, висококваліфіковані фахівці з ботаніки і фармацевтиці. Другий напрямок - це лабораторії, де створюються лікарські препарати. У марихуані десятки компонентів і, виділяючи їх, можна отримувати різні медичні засоби. Для лікування глаукоми підходить один компонент, для полегшення наслідків хіміотерапії - інший. Є препарати, які підвищують апетит, знижують біль, допомагають заснути, згладжують напади епілепсії та ін. Третій напрям - це продаж готового препарату в спеціалізованій аптеці. За рецептом можна купити потрібний вам препарат. Ми маємо намір розвиватися і далі, отримати ліцензії на виробництво і продаж в інших штатах.

- За останні роки ставлення до медичної марихуани кардинально змінилося в усьому світі, так як ця квітка володіє сильними цілющими властивостями без серйозних побічних ефектів на відміну від сильнодіючих препаратів. Наприклад, використання медичної марихуани значно знижує напади епілепсії. У 35% американських дітей, які страждають на епілепсію, видно позитивний ефект від ліків, які ми виробляємо з квітки марихуани. Всі інші медикаменти в кращому випадку допомагають в 5,5% випадків. Медична марихуана легальна в Ізраїлі, Португалії, Голландії, Італії. Англія і Франція зараз розглядають такий законопроект, Іспанія ось-ось схвалить. Зараз ми подали заявку на ліцензію в Німеччині, купуємо компанію в Канаді. Але Росія поки не зрушила в цю сторону. Я був би зацікавлений, але мислення в Росії дуже закрите.

- Я не займався лобіюванням цієї теми в Росії, і поки, напевно, рано це робити. Але готовий поділитися всіма нашими медичними дослідженнями.

Адже ми проводимо науково-дослідну роботу з одним з кращих медичних університетів в США - в Пенсільванії. І ми тільки зараз починаємо розуміти, наскільки величезні можливості всіх компонентів квітки марихуани, які можуть застосовуватися в медицині. У нас був випадок: пацієнта з панкреатитом, якому залишалося жити вісім місяців, ледве-ледве привезли на візку. Він сидів на сильних наркотики, у нього були дикі болі. Йому прописали наші ліки, через три тижні він сам приїхав за кермом машини, увійшов в нашу аптеку і купив ліки! Так, ми його не вилікуємо, але останні місяці він проживе нормально. Або артрит. Медична марихуана не лікує артрит, так само як не лікує і епілепсію. Але знижує симптоми. І в усьому світі це зрозуміли.

- Ми добре знаємо Росію і, звичайно, були б зацікавлені вийти на ринок. Але потрібно вибудувати правильне регулювання цього ринку. І я поки не впевнений, що Росія до цього готова. У США, наприклад, теж підійшли до регулювання не кращим чином.

- В Америці поки що медична марихуана на федеральному рівні незаконна. Вона законна на рівні кожного штату, де місцевий закон перевищує федеральний. Але ми очікуємо, що найближчим часом медична марихуана буде узаконена на федеральному рівні в США. В основному виступають проти фармацевтичні компанії. Вони витрачають на лобі мільярди доларів. У кожному штаті США, де легалізована медична марихуана, на 15-20% впав продаж знеболюючих. Фармацевтичні компанії реально втрачають через неї бізнес.

- Все контролюється повністю, від розробки до продажу. У Росії на можливості медичної марихуани дивляться поки скептично. Бізнес цікавиться, а політики бояться. Хоча нічого боятися - це ліки дійсно допомагає.